10月8日，山東省匯率避險(xiǎn)擔(dān)保增信政策正式落地。首筆業(yè)務(wù)由棗莊市融資擔(dān)保有限公司提供擔(dān)保服務(wù)，農(nóng)業(yè)銀行棗莊分行為棗莊恒信精密鑄件有限公司辦理了遠(yuǎn)期結(jié)匯業(yè)務(wù)5.3萬(wàn)歐元。

談及首筆匯率避險(xiǎn)擔(dān)保增信業(yè)務(wù)，農(nóng)行山東省分行國(guó)際金融部經(jīng)理王海霞介紹：“該模式下辦理的匯率避險(xiǎn)業(yè)務(wù)，由擔(dān)保公司為中小微外貿(mào)企業(yè)的匯率避險(xiǎn)提供擔(dān)保服務(wù)，銀行免除匯率避險(xiǎn)保證金，擔(dān)保費(fèi)由財(cái)政予以全額補(bǔ)助，能夠有效降低中小微企業(yè)的避險(xiǎn)成本，達(dá)到中小微企業(yè)免保證金、零成本匯率避險(xiǎn)的政策效果。”

“這筆業(yè)務(wù)，讓我們實(shí)現(xiàn)了零成本匯率避險(xiǎn)，不但鎖定了匯率，還減輕了資金壓力。”棗莊恒信精密鑄件有限公司財(cái)務(wù)經(jīng)理對(duì)記者說(shuō)。

今年以來(lái)，人民幣匯率雙向波動(dòng)幅度較大，不少中小微企業(yè)因?yàn)閰R率波動(dòng)而“白忙活”。

“結(jié)匯有時(shí)就像炒股一樣。”漢唐生物是一家醫(yī)療器械及檢測(cè)試劑出口企業(yè)，合同收款周期不定，有的合同周期長(zhǎng)達(dá)1年，該企業(yè)負(fù)責(zé)人介紹，“我們有些長(zhǎng)單，收匯時(shí)的即期匯率與合同簽訂時(shí)的匯率存在較大差距，之前沒(méi)有進(jìn)行匯率避險(xiǎn)操作，結(jié)匯時(shí)我們的心情跟著匯市跌宕起伏，有時(shí)甚至出現(xiàn)匯率波動(dòng)影響企業(yè)營(yíng)收目標(biāo)的情況。”

“匯率雙向波動(dòng)幅度比之前大，企業(yè)再不進(jìn)行匯率風(fēng)險(xiǎn)管理，可要吃大虧了。”滕州市三合機(jī)械股份有限公司財(cái)務(wù)經(jīng)理石礫向記者反映，“企業(yè)出口到歐美市場(chǎng)的部分訂單，收匯期限很長(zhǎng)，結(jié)匯面臨著較大的匯率風(fēng)險(xiǎn)。”

面對(duì)匯率波動(dòng)對(duì)外貿(mào)企業(yè)的影響，金融監(jiān)管部門(mén)近期頻頻發(fā)文，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)完善匯率避險(xiǎn)產(chǎn)品服務(wù)，幫助企業(yè)減輕財(cái)務(wù)損失。8月23日，國(guó)家外匯管理局山東省分局會(huì)同省商務(wù)廳、省財(cái)政廳、省地方金融監(jiān)管局聯(lián)合發(fā)布《山東省支持中小微外貿(mào)企業(yè)匯率避險(xiǎn)增信服務(wù)管理辦法》，將進(jìn)出口額為2000萬(wàn)美元以下的中小微企業(yè)全部納入扶持范圍，具有擔(dān)保程序簡(jiǎn)單快捷、銀擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制靈活等特點(diǎn)，擔(dān)保產(chǎn)品類(lèi)型既涵蓋遠(yuǎn)期等常規(guī)衍生產(chǎn)品，還涵蓋期權(quán)等較為復(fù)雜的衍生產(chǎn)品，為中小微企業(yè)避險(xiǎn)提供多樣化選擇。

目前，該政策已惠及中小微企業(yè)2000余家，免繳保證金4億余元人民幣，有效緩解中小微企業(yè)的避險(xiǎn)成本壓力，切實(shí)提高其匯率風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力。

“目前，人民幣匯率雙向波動(dòng)幅度較大，無(wú)論進(jìn)口企業(yè)還是出口企業(yè)，都應(yīng)該樹(shù)立匯率風(fēng)險(xiǎn)中性理念，不要存在僥幸心理而保留過(guò)多敞口，以避免匯率快速變動(dòng)帶來(lái)的額外損失。”王海霞說(shuō)。

所謂匯率風(fēng)險(xiǎn)中性，是指企業(yè)把匯率波動(dòng)納入日常的財(cái)務(wù)決策，盡可能降低匯率波動(dòng)對(duì)主營(yíng)業(yè)務(wù)以及企業(yè)財(cái)務(wù)的負(fù)面影響，以實(shí)現(xiàn)預(yù)算達(dá)成、提升經(jīng)營(yíng)的可預(yù)測(cè)性以及管理投資風(fēng)險(xiǎn)等主營(yíng)業(yè)務(wù)目標(biāo)。

為普及匯率風(fēng)險(xiǎn)中性理念，國(guó)家外匯管理局山東省分局積極引導(dǎo)轄內(nèi)銀行提升匯率避險(xiǎn)服務(wù)水平，指導(dǎo)中國(guó)銀行山東省分行組織轄內(nèi)15家分支行成功舉辦“匯率避險(xiǎn)”風(fēng)險(xiǎn)中性講師大賽，有效提升部門(mén)產(chǎn)品經(jīng)理和基層客戶經(jīng)理的匯率風(fēng)險(xiǎn)中性認(rèn)識(shí)。

“去年，我們用外幣存單作為抵押品，在中國(guó)銀行續(xù)作了1834萬(wàn)美元匯率避險(xiǎn)產(chǎn)品，不但沒(méi)有影響現(xiàn)金流，還為企業(yè)節(jié)約財(cái)務(wù)成本56000元。”山東辛化硅膠有限責(zé)任公司財(cái)務(wù)經(jīng)理仇娟說(shuō)。該公司一直考慮辦理匯率避險(xiǎn)產(chǎn)品，但在中國(guó)銀行無(wú)授信，若以人民幣存款作為保證金，會(huì)影響企業(yè)現(xiàn)金流。當(dāng)?shù)厝嗣胥y行立即聯(lián)系銀行，創(chuàng)新匯率避險(xiǎn)產(chǎn)品辦理方式，降低企業(yè)成本。

今年1-8月份，全省有4164家企業(yè)簽約匯率避險(xiǎn)業(yè)務(wù)578.9億美元，同比增長(zhǎng)74.5%;簽約套保率為24.7%，同比提高7.9個(gè)百分點(diǎn);2033家中小微企業(yè)首次通過(guò)辦理遠(yuǎn)期、期權(quán)等外匯衍生品規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)。(王新蕾　胡羽)